Kraj niemiecki działa pod "soziale Marktwirtschaft", co przekłada się na język angielski jako społeczną gospodarkę rynkową. System został przyjęty po II wojnie światowej i odzwierciedla zasady wolnego rynku dla przedsiębiorstw jako gospodarka, z której korzystają wszyscy członkowie społeczeństwa.
Społeczna gospodarka rynkowa w Niemczech jest formą kapitalizmu, ale ma silną politykę społeczną, w tym ubezpieczenie społeczne, opiekę zdrowotną i negocjacje zbiorowe. Społeczna gospodarka rynkowa różni się od podobnego terminu "socjalizm" tym, że rząd nie ma władzy kontrolowania gospodarki; ma strukturę, ale nie jest podyktowana.